Связь размера позиции с риском

Расчёт размера позиции обычно требует трёх ключевых параметров: вашей определённой суммы риска (из процентного или фиксированного денежного риска), расстояния до стоп-лосса (насколько далеко, в ценовом выражении, ваш стоп-лосс находится от точки входа, что связано с понятием критериев выхода из модуля Trading Essentials) и стоимости пункта или пипса, относящейся к конкретному торгуемому инструменту.

Проще говоря, размер позиции рассчитывается так, чтобы в случае срабатывания стоп-лосса итоговый убыток максимально точно соответствовал вашей заранее определённой сумме риска. Более широкое расстояние до стоп-лосса обычно требует меньшего размера позиции, чтобы сумма риска оставалась постоянной, тогда как более узкое расстояние до стоп-лосса позволяет использовать больший размер позиции в рамках той же суммы риска.

Как рассмотрено в уроке «Волатильность и определение размера позиции» модуля «Рыночные руководства», текущая рыночная волатильность может влиять на подходящее расстояние до стоп-лосса, что, в свою очередь, влияет на расчёт размера позиции. Более волатильный инструмент может потребовать более широкого расстояния до стоп-лосса, что приведёт к меньшему размеру позиции при той же фиксированной сумме риска.

Понимание того, как взаимодействуют эти три параметра, помогает объяснить, почему размер позиции не является фиксированным, универсальным числом — он варьируется от сделки к сделке в зависимости от конкретного расстояния до стоп-лосса и торгуемого инструмента, даже когда базовая сумма риска (процентная или фиксированная денежная) остаётся постоянной.