Что учитывать при выборе торгового инструмента?

Торговый инструмент — это рынок или продукт, который вы выбираете для торговли.

Это может быть валютная пара, сырьевой товар, индекс, CFD на акцию, металл или другой финансовый продукт, доступный на торговой платформе.

Например, EUR/USD — это инструмент форекс. Золото может быть представлено как инструмент рынка металлов. Фондовый индекс может быть представлен как CFD на индекс. CFD на акцию компании может повторять динамику цены акции компании, торгующейся на бирже.

Выбор торгового инструмента не должен быть быстрым решением. У каждого инструмента своя динамика цены, часы торгов, издержки, требования по марже и риски.

В этой статье простым языком объясняются основные моменты, которые стоит учитывать. Она носит исключительно образовательный характер. Это не персональная финансовая консультация и не рекомендация торговать каким-либо инструментом.

Все примеры приведены исключительно для иллюстрации и не являются актуальными рыночными ценами.

Первый шаг — понять, с каким типом инструмента вы имеете дело.

Валютная пара показывает соотношение между двумя валютами. Например, EUR/USD показывает курс евро к доллару США.

Инструмент на сырьевые товары может повторять динамику цены такого рынка, как золото, серебро, нефть или природный газ.

Индексный инструмент может повторять динамику группы акций определённого рынка или сектора.

CFD на акцию может повторять динамику цены одной акции компании, торгующейся на бирже, но не даёт права собственности на эту компанию.

Разные инструменты работают по-разному. Прежде чем выбрать инструмент, убедитесь, что вы знаете, за каким рынком он следует и как его цена отображается на платформе.

Начинающему трейдеру стоит начинать с инструментов, которые он может понять без труда.

Например, если вы смотрите на EUR/USD, вам следует знать, что на него влияет соотношение между евро и долларом США.

Если вы смотрите на золото, вам следует понимать, что на его цену могут влиять общие рыночные условия, ожидания по процентным ставкам, динамика валют и спрос на драгоценные металлы.

Если вы смотрите на индекс, вам следует понимать, что он представляет группу акций, а не одну отдельную компанию.

Вам не обязательно знать всё о рынке, чтобы читать его цену, но вы должны понимать, что представляет собой инструмент.

Если продукт вам не до конца понятен, лучше сначала изучить спецификацию продукта и обучающие материалы, прежде чем предпринимать какие-либо действия.

У каждого инструмента есть свои часы торгов.

Инструменты форекс часто доступны большую часть рабочей недели. CFD на акции могут следовать часам работы биржи, на которой торгуется соответствующая акция. Сырьевые товары и индексы могут иметь собственные торговые сессии и перерывы.

Часы торгов также могут меняться из-за государственных праздников, перехода на летнее/зимнее время, закрытия биржи или технического обслуживания платформы.

Это важно, поскольку вы не всегда сможете открыть, закрыть позицию или управлять ею в то время, когда рассчитываете.

Прежде чем выбрать инструмент, проверьте, когда он доступен для торговли на платформе. Также уточните, есть ли дневные перерывы или особые праздничные расписания.

У каждого инструмента есть своя структура ценообразования.

Одна из распространённых издержек — спред. Спред — это разница между ценой покупки и ценой продажи.

Например, если валютная пара показывает:

спред составляет два пипса.

У некоторых инструментов также могут быть комиссии. У других могут взиматься комиссии за перенос позиции, если позиция остаётся открытой после определённого времени. Также может применяться комиссия за конвертацию валюты, если валюта инструмента отличается от валюты счёта.

Издержки могут различаться в зависимости от инструмента. У валютной пары может быть иной спред, чем у сырьевого товара или индекса. У CFD на акцию может быть иная структура комиссии, чем у валютной пары.

Прежде чем выбрать инструмент, изучите тарифный график и спецификацию продукта.

Многие продукты форекс и CFD используют маржу.

Маржа — это сумма, необходимая для открытия и поддержания позиции согласно правилам провайдера.

У разных инструментов могут быть разные требования по марже.

Например, у основной валютной пары может быть одно требование по марже, а у золота, индекса или CFD на акцию — другое.

Более низкое требование по марже не означает, что инструмент безрисковый. Это лишь означает, что требуемая сумма маржи ниже согласно условиям продукта.

Полный размер позиции и рыночная экспозиция по-прежнему имеют значение.

Прежде чем выбрать инструмент, проверьте требуемую маржу и разберитесь, сколько средств счёта потребуется для выбранного размера сделки.

Кредитное плечо позволяет позиции иметь рыночную экспозицию, превышающую требуемую сумму маржи.

Это значит, что движение цены связано с полным размером позиции, а не только с суммой маржи.

Кредитное плечо может усиливать эффект от движения цены в обоих направлениях.

Именно поэтому инструмент с более высоким кредитным плечом или более низкими требованиями по марже всё равно стоит тщательно изучить.

Прежде чем выбрать инструмент, проверьте условия кредитного плеча, требование по марже, размер сделки и стоимость пипса или пункта — все вместе. Если смотреть только на один из этих показателей, картина может оказаться неполной.

Волатильность показывает, насколько сильно и быстро движется цена.

Некоторые инструменты могут двигаться медленно в обычных рыночных условиях. Другие могут двигаться более резко, особенно во время выхода новостей или в периоды низкой ликвидности.

Например, валютная пара может двигаться во время объявления по процентной ставке. Золото может двигаться на фоне важных экономических новостей или общей рыночной неопределённости. CFD на акцию может двигаться после новостей компании или публикации отчётности.

Более высокая волатильность может приводить к быстрому изменению цен. Это может повлиять на спреды, исполнение ордеров и условия по марже.

Прежде чем выбрать инструмент, изучите, как он обычно себя ведёт, и ожидаются ли важные объявления или события.

Это не предсказывает направление рынка. Это лишь помогает понять, что движение цены может различаться от инструмента к инструменту.

Ликвидность показывает, насколько легко рынок можно купить или продать по доступным ценам.

Когда ликвидность выше, обычно присутствует больше активных покупателей и продавцов. Когда ликвидность ниже, цены могут двигаться быстрее, а спреды — расширяться.

Ликвидность может меняться в течение дня.

Например, валютная пара может быть более активной в определённые торговые сессии. CFD на акцию может быть более активным, когда открыта соответствующая биржа. Некоторые инструменты могут становиться менее активными в праздники или в спокойные торговые часы.

Прежде чем выбрать инструмент, проверьте, как он ведёт себя в то время, когда вы планируете за ним следить.

Разные инструменты по-разному измеряют движение цены.

Инструменты форекс часто измеряются в пипсах. Для многих валютных пар, не связанных с иеной, один пипс обычно равен 0,0001. Для многих пар с иеной один пипс обычно равен 0,01.

Индексы, металлы и другие CFD могут измеряться в пунктах, тиках или других ценовых шагах.

Это важно, поскольку небольшое движение на экране может по-разному влиять на счёт в зависимости от инструмента, размера контракта и размера позиции.

Прежде чем выбрать инструмент, уточните стоимость пипса, стоимость пункта, размер тика или стоимость тика в спецификации продукта.

Не считайте, что все инструменты работают так же, как EUR/USD.

Спецификация продукта — одно из важнейших мест, которые стоит изучить перед выбором инструмента.

Она может включать размер контракта, минимальный объём, максимальный объём, шаг объёма, информацию о спреде, требование по марже, часы торгов, размер тика и стоимость тика.

Эти данные объясняют, как инструмент работает на платформе.

Например, у одного индексного CFD может быть иной размер контракта, чем у другого индексного CFD. У золота могут быть иные торговые условия, чем у валютной пары. У CFD на акцию могут быть иные издержки, чем у валютной пары.

Изучение спецификации продукта помогает разобраться в инструменте перед его использованием.

Не каждый инструмент подходит каждому человеку.

Начинающему трейдеру может быть проще сначала изучить один-два инструмента, чем переключаться между множеством рынков.

Также важно учитывать, насколько понятны динамика продукта, издержки, требование по марже и часы торгов.

Если инструмент сложно понять или структура ценообразования неясна, может потребоваться дополнительное изучение, прежде чем предпринимать какие-либо действия.

Выбор инструмента должен основываться на понимании, информации о продукте и осознании риска, а не на азарте или рыночном шуме.